적금과 ETF23 채권 투자 심화: 듀레이션과 금리 리스크 이해 채권은 원리금 상환이 보장되는 안정적인 자산으로 인식되지만, 실제로는 금리 변동에 따라 가격이 크게 변합니다. 특히 금리 상승기에는 채권 가격이 하락해 손실이 발생할 수 있습니다. 이를 이해하기 위해서는 듀레이션 개념이 필수적입니다.1. 듀레이션(Duration)이란?듀레이션은 채권의 가격이 금리 변동에 얼마나 민감하게 반응하는지를 나타내는 지표입니다. 쉽게 말해, 채권의 평균 회수 기간을 가중평균한 개념입니다.듀레이션이 길다: 금리 변동에 민감, 가격 변동폭 큼.듀레이션이 짧다: 금리 변동에 덜 민감, 안정적.2. 금리와 채권 가격의 역관계채권 투자에서 반드시 기억해야 할 법칙이 있습니다. “금리가 오르면 채권 가격은 내리고, 금리가 내리면 채권 가격은 오른다.”이는 신규 발행 채권의 금리가 시장 금리.. 2025. 9. 23. 대체투자: 리츠(REITs)와 인프라 펀드 대체투자는 전통적인 주식·채권 외에 새로운 자산군에 투자하는 방법입니다. 특히 리츠와 인프라 펀드는 안정적인 현금흐름과 분산투자 효과로 중급 투자자에게 적합한 수단입니다.1. 리츠(REITs)란?리츠(REITs, Real Estate Investment Trusts)는 여러 투자자들의 자금을 모아 부동산에 투자하고, 그 수익을 배당 형태로 돌려주는 구조의 상품입니다.장점: 적은 금액으로도 대형 부동산 투자 가능.단점: 부동산 경기 변동, 금리 상승기에 약세.투자 예시: 상업용 오피스, 물류센터, 리테일 쇼핑몰 등.2. 인프라 펀드란?인프라 펀드는 도로, 철도, 발전소, 통신망 등 사회 기반 시설에 투자하는 펀드입니다. 안정적인 수익과 장기적인 성장성을 동시에 기대할 수 있습니다.장점: 경기 불황에도 꾸준.. 2025. 9. 22. ETF 심화: 섹터별 투자 전략 ETF는 이제 단순한 분산투자를 넘어 특정 섹터에 집중할 수 있는 수단으로 진화했습니다. 섹터 ETF를 활용하면 경제 상황과 트렌드에 맞춘 전략적 투자가 가능합니다. 이번 글에서는 대표적인 섹터별 ETF와 투자 전략을 정리합니다.1. 기술주 ETF기술주는 성장성이 크지만 변동성도 높은 자산군입니다. 2025년 현재 인공지능(AI), 반도체, 클라우드 컴퓨팅 관련 ETF가 주목받고 있습니다.장점: 장기적으로 높은 성장 잠재력.단점: 금리 인상기에는 밸류에이션 부담.전략: 장기 보유 + 조정 국면에서 분할 매수.2. 헬스케어 ETF헬스케어 산업은 고령화, 신약 개발, 바이오테크 발전 등으로 꾸준히 성장하는 섹터입니다.장점: 경기 방어적 성격, 불황에도 안정적.단점: 규제와 임상 실패 리스크.전략: 장기 투자.. 2025. 9. 22. 세금과 투자: 절세 전략 기초 투자 성과를 평가할 때 가장 간과하기 쉬운 부분이 바로 세금입니다. 하지만 세금은 수익률을 좌우하는 결정적 요인입니다. 합리적인 절세 전략을 세운다면 같은 수익률로도 더 많은 순이익을 가져갈 수 있습니다.1. 투자와 관련된 주요 세금이자소득세: 예금·채권 이자에 부과, 보통 15.4% 원천징수.배당소득세: 주식·리츠·펀드 배당에 부과, 이자소득과 합산 과세.양도소득세: 주식·부동산 등 자산 매도 차익에 부과.종합소득세: 금융소득이 일정 기준(연 2천만 원)을 초과하면 다른 소득과 합산 과세.2. 세금이 수익률에 미치는 영향예를 들어 연 5% 수익률의 투자 상품이 있다고 가정해 보겠습니다.세전 수익률: 5%세후 수익률(15.4% 이자소득세 적용): 약 4.23%👉 같은 수익률이라도 세금 차이에 따라 실제.. 2025. 9. 22. 포트폴리오 리밸런싱의 중요성과 실전 방법 투자는 단순히 자산을 고르는 것이 끝이 아닙니다. 시간이 지나면 각 자산의 비중이 달라지기 때문에, 이를 다시 조정하는 리밸런싱 과정이 필요합니다. 리밸런싱은 장기 투자자의 성과와 리스크 관리에 있어 핵심 역할을 합니다.1. 리밸런싱이란?리밸런싱은 투자자가 처음 설정한 자산 배분 비율을 유지하기 위해 일정 주기마다 자산을 매수·매도하여 비중을 조정하는 것을 의미합니다.예: 주식 60%, 채권 30%, 현금 10%로 시작했지만 시간이 지나 주식이 70%로 늘었다면, 일부 주식을 매도하고 채권·현금을 늘려 원래 비율로 맞추는 방식입니다.2. 리밸런싱이 필요한 이유리스크 관리: 특정 자산이 과도하게 늘어나면 위험 집중.수익 실현: 오른 자산은 일부 매도, 저평가 자산은 매수 → 저가 매수·고가 매도의 효과.목.. 2025. 9. 22. 재테크 초보자가 반드시 피해야 할 실수 TOP 7 재테크는 올바른 방향으로만 진행해도 성공 확률이 높아집니다. 하지만 초보자들은 조급함이나 잘못된 정보 때문에 불필요한 손실을 겪는 경우가 많습니다. 이번 글에서는 재테크 초보자가 특히 주의해야 할 7가지 대표적인 실수를 정리했습니다.1. 비상금 없이 투자 시작하기투자에 앞서 가장 먼저 준비해야 할 것은 비상금입니다. 갑작스러운 실직, 병원비, 긴급 상황이 생기면 투자금을 급하게 빼야 하는데, 이는 큰 손실로 이어질 수 있습니다. 최소 3~6개월치 생활비를 예금이나 CMA 같은 안전 자산으로 확보한 뒤 투자에 나서야 합니다.2. 고금리 부채를 무시하는 것대출이 있는 상태에서 투자를 시작하는 것은 흔한 실수입니다. 특히 신용대출, 카드론처럼 연 10% 이상의 금리가 붙는 부채는 투자 수익보다 부담이 훨씬 큽.. 2025. 8. 29. 이전 1 2 3 4 다음
